大望财讯/文
随着消费市场逐步复苏，乳品市场销售总体也在逐步回暖。
凯度消费者指数中国城市家庭样组数据显示，一季度快消品销售额同比增长率为0.3%，液态乳品整体销售额同比增长率为0.8%，渗透率为92.7%。国家统计局数据显示，年一季度全国牛奶产量为万吨，比去年同期增加66万吨，同比增长8.6%。
不过，近几年行业整体承压，中国乳业“马太效应”愈加明显。在众多乳业品牌中，伊利与蒙牛在行业内占据着不可撼动的地位，二者的竞争也从未停止。
但在去年年中，市场上流传出行业“一超多强”的说法，彼时，“一超”只提到了伊利这一家品牌。可实际真的是伊利远超行业内其他品牌吗？
业绩被伊利反超，蒙牛又卖出年收超亿的君乐宝
回溯蒙牛和伊利发展史可以看到，在年之前的一段时间内，蒙牛的营收数据明显高于伊利。据了解，年蒙牛、伊利的营收分别为.65亿元、.65亿元，净利润分别为12.37亿元、7.77亿元。
但自年开始，伊利开始发力并反超蒙牛。从近几年业绩来看，伊利与蒙牛的业绩差距逐步被拉开。年-年，蒙牛和伊利的营业收入均在亿元以上，其中年，蒙牛和伊利分别实现营收.98亿元和.93亿元，分别同比增长11.4%和5.1%。
从双方净利润来看，虽然伊利的赚钱能力高于蒙牛，但蒙牛的盈利能力似乎更胜一筹。-年，伊利的净利润逐年增长，从年的60.01亿元增长至年的94.31亿元，5年累计增长57.16%，净利润增速也一直保持平稳态势；反观蒙牛，-年企业利润增长不大，年为20.48亿元，为54.23亿元，5年累计增长.79%。
此外，大望财讯还注意到，在最近两年，蒙牛和伊利都有着大额交易记录。年，伊利以62.45亿元收购了澳优乳业34.33%股权，并成为其单一最大股东。但是收购澳优暂时并未给伊利带来业绩上的增长。
通过年报可以看到，伊利年营收增长了亿，但是剔除澳优营收贡献后实际增加了67亿元。期内，伊利净利润同比增长了8.34%，较年的22.98%下降了14.64个百分点，其中澳优净利润下降超7成，影响了伊利净利润数据。与此同时，澳优的并表还让伊利销售费用、管理费用、奶粉及奶制品库存量、应收账款等数据都有一定程度上的增长。
在伊利收购一家暂时“拖后腿”的乳企时，蒙牛卖出了一家营收过百亿的公司。年7月，蒙牛宣布以超过40亿元出售所持石家庄君乐宝乳业有限公司（下称“君乐宝”）51%的股份。值得注意的是，君乐宝早在年其整体营收就超过了亿元，到了年其应收更是突破了亿元。
在乳业分析师宋亮看来，如果君乐宝还算在蒙牛名下的话，那么蒙牛与伊利的体量基本上是相当的。
但香颂资本董事沈萌认为，伊利和蒙牛两者无论是在营收、利润等方面都存在明显的差距，即使不考虑君乐宝和澳优，伊利对蒙牛的领先幅度十分突出。
主营业务结构相似，第二增长曲线业务成新战场
再从产品来看，蒙牛与伊利两家的主营业务结构相似，都包含液态奶、奶粉和冷饮产品（冰淇淋）等主要产品，其中，液态奶业务均是两家的核心业务，也是最大的收入来源。
财报显示，年，蒙牛液态奶业务实现销售收入.63亿元，占其主营业务收入的84.5%，较年的86.8%下降了1.1个百分点。在年报中，蒙牛提到，公司常温液态奶在线上、线下市场份额均为第一，其中低温业务连续18年保持市场份额第一。而年伊利液体乳营业收入为.26亿元，同比增长0.02%。
可以看到，蒙牛和伊利在液态奶这一主营业务上的差距并不算大，但不可否认的是二者都面临着业绩增速放缓的情况。为此，蒙牛和伊利先后开始打造第二增长曲线。
这一次，蒙牛和伊利又默契的将目光放到了毛利较高的奶粉板块。从业绩来看，在年伊利和蒙牛的奶粉业务收入其实并不大。财报显示，年伊利奶粉及奶制品收入为80.45亿元，同期蒙牛奶粉业务营收为60.17亿元，其他产品（奶酪为主）营收为8.48亿元。
但在第二年，蒙牛与伊利之间的差距开始扩大。年伊利奶粉及奶制品收入.55亿元，同期内蒙牛奶粉业务营收为78.69亿元，其他产品为7.21亿元。
到了年，二者奶粉业务之间的差距已经扩大到百亿级别。据悉，年伊利奶粉及奶制品业务实现营业收入.60亿元，蒙牛奶粉收入为38.63亿元，其他产品收入为48.亿元。
不过，伊利和蒙牛在奶粉方面的战争目前还未真正结束。正如蒙牛在财报中提出的那样，公司将“持续强化中老年奶粉和儿童奶粉市场布局及盈利能力”。
但是，国内人口出生率的下降对企业奶粉业务营收产生了明显影响。国家统计局数据显示，年全年出生人口万人，比年减少万人。
宋亮表示，从宏观上来说，出生人口减少，婴幼儿奶粉行业的大盘在萎缩。人口出生率下降后，企业为了争夺更多市场份额，进而相互竞争，形成价格战。婴幼儿奶粉价格战从年下半年开始，从去年到今年愈演愈烈。随着奶粉平均价格大幅下降，企业营收和利润也随着下降。
为了扭转局面、提高公司业绩，除了在自由品牌身上下功夫外，蒙牛和伊利还在营销方面砸下重金。
主营业务结构相似，第二增长曲线业务成新战场
但从营销费用来看，伊利与蒙牛投入到营销方面的资金不相上下。年-年，伊利股份销售费用分别为亿、.38亿元、.15亿元、.08亿元，而蒙牛的销售及经营费用分别为.36亿元、.41亿元、.88亿元、.47亿元。
从营销手段来看，伊利和蒙牛都投资了现下热播的综艺、电视剧、明星等。
据了解，伊利曾冠名《乘风破浪的姐姐》、《闪光的她》、《来活了兄弟》等热播综艺，旗下酸奶品牌安慕希还在热播剧《狂飙》中频频刷屏。而蒙牛投资了《青春有你》、《创造营》、《中餐厅》、《舞蹈风暴》、《向往的生活》等综艺，其下品牌特仑苏还曾出现在热播剧《人民的名义》中。
图片来源：安慕希官方